Từ phân mảnh đến vòng lặp khép kín: một khuôn khổ thực tế cho phân tích kinh doanh, phân tích tài chính và phân tích dữ liệu

Trong hoạt động kinh doanh, phân tích kinh doanh, phân tích tài chính và phân tích dữ liệu thường được xem là những chức năng độc lập. Tuy nhiên, với sự gia tăng cạnh tranh trên thị trường và nhu cầu ngày càng cao về quản lý tinh vi, cách kết hợp hữu cơ cả ba để tạo thành một vòng khép kín từ dữ liệu đến ra quyết định đã trở thành chìa khóa để nâng cao khả năng cạnh tranh của doanh nghiệp. Bài viết này sẽ đi sâu tìm hiểu mối quan hệ giữa phân tích kinh doanh, phân tích tài chính và phân tích dữ liệu, phân tích ưu điểm và hạn chế của chúng, đồng thời đề xuất phương pháp xây dựng hệ thống chỉ số thống nhất và khuôn khổ phân tích để giúp các công ty đạt được kết nối liền mạch từ thông tin kinh doanh đến hiệu suất tài chính, đồng thời cải thiện hiệu quả hoạt động chung và chất lượng ra quyết định.

Nhiều sinh viên có sự nghi ngờ về bài làm của mình:

*Tại sao các công ty bắt đầu chú ý tới phân tích kinh doanh trong những năm gần đây?

*Tại sao tài chính, dữ liệu và kinh doanh đều thực hiện phân tích hoạt động?

*Tại sao phân tích kinh doanh của tôi lại bị chỉ trích vì chỉ có so sánh theo năm và theo tháng mà không có kết luận?

Bài viết hôm nay sẽ giải thích rõ ràng cho bạn.

01 Phân tích tài chính so với phân tích dữ liệu

Phân tích tài chính là một loại phân tích dữ liệu, nhưng nó xuất hiện sớm hơn nhiều so với khái niệm "phân tích dữ liệu" mới trở nên phổ biến trong những năm gần đây. Vì doanh nghiệp có nghĩa vụ pháp lý phải lập sổ sách tài chính, thông qua sổ sách tài chính, có thể lập được báo cáo tài chính và thực hiện được phân tích tài chính. Cốt lõi của phân tích tài chính là ba báo cáo chính:

1. Bảng cân đối kế toán: Tài sản, nợ phải trả và vốn chủ sở hữu của công ty, đánh giá tình hình tài chính của công ty có lành mạnh hay không.
2. Báo cáo lãi lỗ: thu nhập, chi phí, chi phí, lợi nhuận ròng, đo lường khả năng kiếm tiền của công ty
3. Báo cáo lưu chuyển tiền tệ: dòng tiền được tạo ra từ các hoạt động kinh doanh, đầu tư và tài chính, đo lường xem tiền của công ty có an toàn hay không

Phân tích tài chính theo nghĩa hẹp dựa trên các báo cáo tài chính. Khi xem xét cả ba bảng này, chúng ta có thể hiểu được nhiều ý nghĩa. Ví dụ, khi đầu tư và mua cổ phiếu, bạn không nên mua một công ty đã thua lỗ trong nhiều năm, mất khả năng thanh toán và dòng tiền đang bên bờ vực phá sản. Nó gần như chết rồi. Báo cáo tài chính có thể được coi là biểu mẫu kiểm tra thực tế của công ty, có thể đo lường trực tiếp hiệu quả hoạt động của công ty.

Tuy nhiên, phân tích tài chính có một số hạn chế nhất định:

1. Dữ liệu tài chính được cập nhật chậm, thường là hàng tháng và không thể phản ánh kịp thời những thay đổi trong kinh doanh

2. Dữ liệu tài chính thiếu thông tin chi tiết về doanh nghiệp và không thể xác định sâu sắc các vấn đề kinh doanh

3. Dữ liệu tài chính được biên soạn theo bảng tài khoản tài chính, có phần khác biệt so với thực tế kinh doanh.

Do đó, nếu bạn muốn tiến hành phân tích chuyên sâu hơn, bạn phải kết hợp nó với dữ liệu kinh doanh. Đây là sự phát triển từ phân tích tài chính sang phân tích hoạt động.

02 Phân tích kinh doanh so với phân tích tài chính

Phân tích kinh doanh bắt nguồn từ nhu cầu của ban quản lý doanh nghiệp là "phân tích hoạt động kinh doanh thay vì chỉ nêu kết quả tài chính". Trong ba báo cáo tài chính, báo cáo thu nhập có liên quan chặt chẽ nhất đến hoạt động kinh doanh:

1. Doanh thu và chi phí là những vấn đề quan trọng nhất trong công việc kinh doanh hàng ngày

2. Chi phí bán hàng và chi phí R&D là đòn bẩy quan trọng để doanh nghiệp thúc đẩy hiệu suất

3. Lợi nhuận hoạt động là một chỉ số quan trọng đo lường trực tiếp hiệu quả kinh doanh

Do đó, chìa khóa của phân tích kinh doanh là lập "báo cáo thu nhập quản lý" và thêm một số lượng lớn các chỉ số quy trình kinh doanh và các chiều phân chia dựa trên kết quả tài chính, chẳng hạn như:

1. Các chỉ số quy trình về doanh thu: số lượng khách hàng tiềm năng/tỷ lệ chuyển đổi/giá trị đơn hàng trung bình, số lượng nhân viên bán hàng/năng suất trung bình

2. Các chiều phân khúc doanh thu: khu vực/kênh bán hàng/loại khách hàng/danh mục sản phẩm/danh mục phụ sản phẩm

3. Chỉ số quá trình chi phí: chi phí nguyên vật liệu/chi phí sản xuất/nhân công

4. Các chiều phân khúc chi phí: vật liệu chính/vật liệu phụ trợ, chi phí cố định/biến đổi

5. Các chiều phân khúc chi phí: quảng bá thương hiệu/quảng bá sản phẩm/trợ cấp người dùng/trợ cấp kênh

Điều này sẽ cho phép dữ liệu phản ánh tốt hơn các chi tiết kinh doanh, cho phép phân tích chuyên sâu.

Rõ ràng, điều này đòi hỏi chất lượng thu thập dữ liệu cao hơn. Do đó, những công ty đầu tiên thiết lập hệ thống phân tích kinh doanh hoàn chỉnh là các ngân hàng/nhà điều hành/hãng hàng không. Bởi vì ba ngành công nghiệp này có thể thu thập dữ liệu từ mọi người dùng. Hơn nữa, hành vi của người dùng khi sử dụng thẻ ngân hàng, gọi điện thoại, gửi tin nhắn văn bản và đi máy bay có thể được các công ty lớn trong ba ngành này theo dõi. Với quá trình thu thập dữ liệu phong phú, việc phân tích kinh doanh có thể sâu hơn.

Những dữ liệu phong phú này đã dẫn đến nhiều phân tích chuyên sâu:

1. Đánh giá giá trị người dùng: Loại người dùng nào có khả năng chi tiêu lớn hơn và yêu cầu ít chi phí bảo trì hơn?

2. Phân tích kênh bán hàng: Điểm cản trở ở mỗi liên kết từ khi người dùng đăng ký đến khi bán hàng là gì?

3. Phân tích lợi ích tiếp thị: Hoạt động tiếp thị nào hiệu quả hơn và có thể mang lại tăng trưởng ròng?

4. Phân tích năng lực kênh: Kênh nào có tỷ lệ đầu tư trên sản lượng cao và có thể đạt được mức tăng trưởng sản lượng bền vững?

5. Phân tích lãi lỗ sản phẩm: Sản phẩm nào mang lại nhiều lợi nhuận hơn với ít đầu tư hơn và thực sự là sản phẩm phổ biến

Việc giới thiệu các phương pháp phân tích này đã cho phép phân tích hoạt động đóng vai trò to lớn trong các ngân hàng/hãng hàng không/nhà khai thác và có thể chỉ đạo các hoạt động tuyến đầu từ 10 năm trước.

Ngành công nghiệp Internet cũng có lợi thế cố hữu trong việc thu thập dữ liệu. Hành vi của người dùng trong ỨNG DỤNG/chương trình nhỏ có thể được ghi lại đầy đủ, do đó có thể thực hiện nhiều phân tích chi tiết. Ví dụ, Tencent IEG đã thiết lập một hệ thống phân tích hoạt động cho các sản phẩm trò chơi cách đây 10 năm, xem xét chi tiết hành vi kinh doanh và hiệu suất tài chính của từng sản phẩm (tất nhiên, điều này cũng khiến nhóm dự án trò chơi quá chú trọng vào việc chi tiền và bỏ bê chất lượng sáng tạo, nhưng đó là câu chuyện của một thời điểm khác).

Nhưng hầu hết các công ty Internet không chú ý nhiều đến điều này, bởi vì trong mười năm phát triển nhanh chóng của Internet, cách đúng đắn nhất là phải làm việc chăm chỉ và nhanh chóng! Không ai tính toán chi phí một cách nghiêm túc. Mọi người quan tâm nhiều hơn đến lưu lượng truy cập, quy mô người dùng và doanh thu hơn là lợi nhuận. Phải đến những năm gần đây, khi một lượng lớn công ty gặp phải tình trạng thiếu vốn, họ mới bắt đầu chú ý nhiều hơn đến phân tích kinh doanh.

03 Sự Phục Hưng Của Phân Tích Kinh Doanh

Bắt đầu từ năm 2023, phân tích kinh doanh sẽ mở ra một thời kỳ phục hưng. Khi áp lực hoạt động tăng lên, doanh nghiệp bắt đầu tăng cường đánh giá hiệu quả kinh doanh, thắt chặt kiểm soát chi phí và chú trọng vào tỷ lệ đầu vào-đầu ra hơn là tăng trưởng quy mô. Một số công ty giao nhiệm vụ này cho các nhà phân tích dữ liệu, một số cho bộ phận tài chính và một số cho bộ phận quản lý kinh doanh chuyên biệt. Điều này dẫn đến tình huống được đề cập ở phần đầu, trong đó mọi phòng ban đều phải tiến hành phân tích kinh doanh.

Tuy nhiên, rất khó để các phòng ban khác nhau thực hiện phân tích kinh doanh.

1. Các phòng ban kinh doanh thường chỉ quan tâm đến doanh thu mà thiếu khái niệm về chi phí, chi phí, hàng tồn kho, công nợ phải thu, v.v. và thường đưa ra những quyết định sai lầm như "tăng doanh thu mà không có tiền thưởng" và "các khoản phải thu tăng nhanh hơn khi doanh thu tăng".

2. Bộ phận tài chính không hiểu rõ về doanh nghiệp, đặc biệt là các khái niệm kinh doanh mới nổi trong những năm gần đây: phân chia, phát trực tiếp, tên miền riêng, DTC, v.v. Họ không thể tổng hợp chi phí một cách hợp lý và không thể phân loại rõ ràng các chỉ số kinh doanh, do đó họ không thể đi sâu vào doanh nghiệp từ các chỉ số kết quả tài chính.

3. Các nhà phân tích dữ liệu thiếu các khái niệm tài chính, đặc biệt là phân tích chi phí-khối lượng-lợi nhuận tài chính. Họ không thể phân biệt hợp lý giữa chi phí liên quan đến quyết định và chi phí chìm, dẫn đến việc phân tích dữ liệu không đủ sâu.

Vì vậy, nếu bạn muốn làm tốt công việc phân tích kinh doanh, bạn phải

• Tích hợp các chỉ số kinh doanh và tài chính và thiết lập một hệ thống chỉ số thống nhất
• Có góc nhìn toàn cầu và xem xét các vấn đề như doanh thu, chi phí, phí tổn, hàng tồn kho, v.v.
• Khi đi sâu vào kinh doanh, bạn có thể sắp xếp các suy nghĩ của mình và xây dựng mô hình phân tích dựa trên đặc điểm của sản phẩm/khách hàng/kênh

Điều này đòi hỏi tất cả mọi người tham gia phân tích kinh doanh đều phải có đủ kiến ​​thức về kinh doanh và tài chính.